华尔街见闻早餐FM-Radio | 2023年11月17日

失业数据送加息告终利好，美债反弹，美股涨势暂缓。道指终结四连涨，财报后思科收跌近10%、沃尔玛跌超8%，领跌成份股。纳指标普勉强三连阳，微软涨近2%，连创历史新高，特斯拉跌近4%。

失业数据公布后，美元指数迅速转跌、一度逼近两个半月低位；美债收益率加速回落，十年期收益率盘中降10个基点、逼近逾七周低位。

原油猛跌，创四个月新低及一个月最大跌幅，美油一度跌近6%。黄金反弹，涨超1%，创一个月最大涨幅。

中国市场方面，沪指震荡收跌0.71%，短剧游戏概念大涨，光伏、锂电、芯片走弱。美股时段，中概指数跌超3%，阿里巴巴跌超9%，B站跌超7%，蔚来跌近7%，小鹏汽车跌超6%，离岸人民币盘中涨超200点涨破7.25，靠近三个月高位。

要闻

中国公布10月70城房价，各线城市新房、二手房价格环比下降，同比涨跌互现，成都继续领跑。商务部部长王文涛将与美国商务部长在APEC会议期间举行会谈；商务部：四季度推动出台促进新能源汽车贸易合作、提升加工贸易发展水平等专项政策。阿里巴巴Q3营收小幅超预期，盒马IPO暂缓、不再推进阿里云完全分拆；电话会：战略考虑不分拆阿里云，将采取AI驱动、公共云优先战略，第一批战略级创新业务公布；马云家族信托欲套现约63亿元。美国劳动力市场又传降温迹象：单周首次申请失业救济人数创近三个月新高，持续申请失业救济人数创近两年新高。美国参议院投票通过旨在避免政府关门的权宜支出法案，递交总统拜登签字。美国政府制裁承运高于G7限价俄罗斯出口原油的海运公司和船只；丹麦据称将检查甚至拦截通过其水域的俄罗斯油轮。9月中国六个月连抛美债，持仓又创2009年来新低，美国最大“债主”日本也减持。 市场收报

美股：道指跌0.13%，标普500指数涨0.12%，纳斯达克涨0.07%。

欧股：欧洲STOXX 600指数收跌0.72%。德国DAX 30指数收涨0.24%。法国CAC 40指数收跌0.57%。英国富时100指数收跌1.01%。

A股：沪指收报3050.93点，跌0.71%。深成指收报9954.40点，跌1.23%。创业板指收报1978.12点，跌1.85%。

债市：美国10年期基准国债收益率约为4.44%，日内降约9个基点；两年期美债收益率约为4.84%，日内降约7个基点。

商品：WTI 12月原油期货收跌4.90%，报72.90美元/桶。布伦特1月原油期货收跌4.63%，报77.42美元/桶。COMEX 12月黄金期货收涨1.17%，报1987.3美元/盎司。LME期铜收跌46美元，跌超0.55%，报8220美元/吨。LME期锌收跌80美元，跌3%，报2576美元/吨。

要闻详情

中国公布10月70城房价，各线城市新房、二手房价格环比下降，同比涨跌互现，成都继续领跑。新建商品住宅销售价格同比下降城市有47个，比上月增加2个；二手住宅同比下降城市有67个，个数与上月相同。

国家金融监督管理总局印发信托公司监管评级与分级分类监管暂行办法。监管评级包括公司治理、资本要求、风险管理、行为管理、业务转型等五个模块。各模块内设置若干评级要素，由定性要素和定量指标组成。

商务部部长王文涛将与美国商务部长在APEC会议期间举行会谈。

商务部：四季度推动出台促进新能源汽车贸易合作、提升加工贸易发展水平等专项政策。商务部新闻发言人何亚东表示，商务部四季度将抓好三方面的提升，进一步推动外贸促稳提质，其中之一是，提升外贸创新发展水平，推动出台促进新能源汽车贸易合作、提升加工贸易发展水平等专项政策，开展跨境电商综试区考核评估，充分发挥优秀跨境电商综试区的示范引领作用。

商务部通知：进一步做好外商投资企业适用国家鼓励发展的外商投资项目进口设备减免税政策落实工作。

发改委价格监测中心：数据基础制度或催生3000-5000亿规模数据交易市场。国家发改委价格监测中心副主任王建冬表示，短期看，数据基础制度可能催生3000亿到5000亿元规模的数据交易市场；中长期看，数据资产化催生的相关市场潜在规模可能达到十万亿级。

深圳成为首个取消土地限价政策的一线城市。业内人士认为，地价上限取消后，部分城市优质地块成交溢价率提升，竞拍热度有所提高，有利于缓解当前土拍整体低迷情况。新的土地出让规则能否提振市场热度，还需结合市场其他多个因素综合考量。

国内公司

阿里第二财季营收小幅超预期，盒马IPO暂缓、不再推进阿里云完全分拆；电话会：战略考虑不分拆阿里云，将采取AI驱动、公共云优先战略，第一批战略级创新业务公布；马云家族信托欲套现约63亿元。

阿里巴巴第二财季营收、净利均小幅高于预期，由于美国近期扩大对先进计算芯片出口的限制，给云智能集团的前景带来不确定性，决定不再推进云智能集团的完全分拆。盒马的首次公开募股计划目前暂时搁置。公司正在评估市场状况和其他因素。阿里美股大跌%。

阿里CEO吴泳铭表示，未来推动行业发展的动力将是以AI为代表的科技驱动力，阿里面向未来将有三个重要优先级方向：技术驱动的互联网平台业务，AI驱动的科技业务，全球化的商业网络。阿里将保持创业心态，更坚决地投入，更果断地取舍，以更灵活的治理机制，抓住AI科技变革带来的全新机会，创造更多客户价值。

网易三季度营收增长11.6%符合预期，游戏业务稳健，游戏及相关增值服务净收入为人民币218亿元，同比增长16.5%，云音乐收入下滑，毛利提升。

小米造车相关概念股大涨，多家公司回应合作关系，券商看好车机生态协同。国泰君安表示，造车初期流量+生态+渠道协同是小米汽车的优势所在，作为具备强大流量群体的消费电子龙头，小米客户基础叠加智能生态和渠道优势令小米汽车表现值得期待。

吉利考虑出售大约1亿股沃尔沃汽车股票。

海外宏观

美国单周首次申请失业救济人数创近三个月新高，持续申请失业救济人数创近两年新高。美国劳工部公布，上周美国首次申请失业救济人数超预期回升至23.1万，创8月19日当周以来新高，上上周持续申请救济人数连升八周，增至186.5万，创2021年11月以来新高。失业数据增添美国劳动力市场降温的迹象，令美联储更有理由结束加息，让7月加息成为本轮紧缩周期内最后一次行动。

美国住房开发商信心创今年新低。美国11月NAHB房产市场指数下降至34，预期40，前值40。按揭贷款利率偏高，削弱住房市场的需求。

美国参议院投票通过旨在避免政府关门的权宜支出法案，递交总统拜登。拜登料将本周内签署法案生效。

美国政府对承运高于G7限价俄罗斯出口原油的海运公司和船只实施制裁。美国财政部发布声明称，此次制裁对象为，三家总部位于阿联酋的公司及旗下三艘船只，指这些船只参与承运的俄罗斯原油出口价格高于每桶60美元的G7上限。

乌克兰研究机构KSE Institute：俄罗斯10月石油出口价格几乎全部高于G7设定的价格上限。该机构对贸易和航运详细数据的调查显示，俄罗斯超过99%的海运原油价格远高于G7近一年前设定的每桶60美元这一门槛。

丹麦据称将检查甚至拦截通过其水域的俄罗斯油轮。

9月中国六个月连抛美债，持仓又创2009年来新低，美国最大“债主”日本也减持。美国财政部公布，9月日本和中国所持美债均减少超270亿美元，开曼群岛和沙特各增超50亿美元。日本四个月内首度减持美债，持仓重回3月水平，中国连续第六个月抛售美债，持仓连续四个月创2009年来十四年内新低。9月海外持有美国政府债务总量为5月以来最低，结束三个月连增。

外国投资者在高波动期间增持美债，美国官员称美债市场保持弹性。外国投资者持有约8万亿美元的美国国债，约占市场的30%，在控制市场估值后，过去三年外国私营部门持有的美国国债份额增加，外国官方部门所持美债则因外汇储备管理等目的略有下降。还有官员呼吁增加美国国债交易的数据透明度，并抑制过度杠杆。

美国高通胀吹哨人萨默斯：推高美国通胀的暂时性因素在缓解，仍不预计经济软着陆。

以军称已取得加沙地带中部港口锚地的“作战控制权”。

韩国考虑对非法卖空者实施长达十年的股票交易禁令。

日本10月出口增速放缓。不稳定的出口数据给日本经济复苏带来不确定性。今年最后一季度出口的表现将是日本避免连续第二个季度经济萎缩的关键。

海外公司

iPhone2025年“换芯”计划恐落空，苹果砸了几十亿美金还远远落后于人。媒体称，苹果之前将推出自研基带芯片的目标时间推迟到明年，后来延至2025年春，现在看来这个目标可能也无法达到，可能至少要到2025年末或2026年初；目前苹果的基带芯片仍处于开发的初期阶段，研究人员认为初始版本可能落后竞品几年。

OpenAI探索将ChatGPT带入课堂。OpenAI料将在2024年成立一个团队，以研究教育行业对于ChatGPT的应用前景。

行业/概念

1、数据运营 | 11月16日举行的2023中国数据要素产业创新大会主论坛上，国家发展改革委价格监测中心副主任王建冬表示:短期看，数据基础制度可能催生3000亿至5000亿元规模的数据交易市场;中长期看，数据资产化催生的相关市场潜在规模可能达到+万亿级。

点评：贵州省大数据局近日印发的《贵州省数据要素登记服务管理办法 (试行)》提出，省人民政府数据主管部门负责数据要素登记服务管理工作，推动数据要素登记服务活动有序开展。鼓励有条件的市州数据管理部门申请数据要素登记OID子节点，组织本行政区域内的登记主体开展数据要素登记活动。中泰证券研究所 表示，各地正在不断尝试公共数据的授权运营模式。随着公共数据的授权运营方式不断创新，整体数据要素进展将进一步加快。

2、抖音 | 近日，抖音进行了视频内容付费服务测试即用户在抖音平台观看部分视频内容时，需要付费才能观看全部内容。测试视频包括长短视频，范围包括日常、知识、娱乐等领域。创作者开启此功能后，价格由视频发布者自行决定，抖音平台将收取订单总金额的30%技术服务费。

点评：优质内容获得用户访问后，能否产生变现能力，是留住优秀创作者的根本。业内人士表示，在平台开设付费专栏是自媒体变现方式里效率最高的，视频内容付费模式或将成为一种趋势。研究机构关注抖音系营销公司红人经济公司、具备艺人经纪及短剧等内容的龙头公司。

3、工业母机 | 第二十五届中国国际高新技术成果交易会正在深圳举行。本届高交会，中国科学院带来了一批最新的技术与科研成果。其中在本届高交会上首发亮相的国产五轴高端数控系统，具有响应速度快、精度高等特点，可以为我国的航空航天、新能源汽车制造等战略性新兴产业提供可靠的技术支撑。国产五轴高端数控系统也就是俗称的“工业母机”。中国科学院深圳先进技术研究院研究员杨之乐指出，这套系统打破了国外长期的技术垄断，实现了微米级的精密运动控制。

点评：目前中低端国产机床已经实现了较高国产化率，产品竞争力较强。以五轴机床、车铣复合机床、精密/超精密机床、大/重型机床为代表的高端机床国产化率依旧较低，国产品牌成长空间巨大。中长期看，机床行业国产化、高端化、智能化大势所趋，自主可控政策推进下，行业有望迎来发展良机。

今日要闻前瞻

欧元区10月CPI。

美国10月新屋开工和营建许可。