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高盛:美高梅中国目标价调高至13.6港元 维持中性评级
...跑赢大市。而且过去两、三季市占率维持15%左右是惊喜,管理层也透露1月市占率升至约20%,虽然主要受演唱会等帮助,未必可以持续,但目标是维持未来数季,市占率在中双位数百分比、EBITDA率稳定。由于市占率较预期好,高...……更多
建银国际:上调恒基地产评级至“中性” 目标价升至25港元
...地产(00012)评级由“跑输大市”上调至“中性”,认为管理层在去杠杆化的同时亦提供了稳定盈利和股息,目标价由18港元上调至25港元。该行表示,公司业绩表现令人鼓舞,全年股息派1.8元,超出预期42.6%,派息率维持在90%。...……更多
野村:维持申洲国际“买入”评级 目标价升至104.3港元
...率25.8%,较上半年度的升3.4个百分点,好过野村预期,据管理层披露,去年产能利用率见底,料今年首季度可全面生产,对该行来说是正面消息。 ……更多
麦格理:予颐海国际“跑赢大市”评级 目标价降至18港元
...,由对上一年的22%大升至85%,股息率5.5%。报告引述颐海管理层称,如果有充足现金流,则会倾向提供吸引股东回报。 ……更多
瑞银:维持创科实业“买入”评级 目标价117港元
...9.76亿元(美元.下同),较该行预期低3.9%。该行指出,管理层仍指引今年销售增长达双位数,也有信心毛利率有上行空间,由高端产品及全球生产网络所带动。集团目前的库存较高峰时期下跌22%,该行预期未来与去库存相关的...……更多
大摩:永利澳门给予增持评级 目标价上调12%至8.4港元
...EBITDA预期上调4%,并将维护资本支出假设下调25%,以反映管理层较低的指引,估值便宜。至于今年每股盈利预测上调9%,继续假设今年的每股派息为零。明年业绩预测大致不变,惟估计每股派息由0.45元下调至0.3元,即派息比率50%...……更多
大和:重申太平洋航运“买入”评级 目标价下调至2.7港元
...队。大和表示,对太平洋航运的短期前景感到乐观,指出管理层预期短期内市场环境将摆脱供应问题的影响,现价TCE料将复苏。 ……更多
花旗:降IGG(00799)评级至“中性” 目标价下调至4港
...降至“中性”,将2023-25年收入预测分别下调4%、13%、15%,目标价由5.5港元削27%至4港元。对其展开30天负面催化剂观察。该行指出,由于线上游戏开发商下调直至2025年的销售前景,反映公司增长前景不确定,故下调其投资评级。...……更多
大和:将信义光能评级上调至“跑赢大市”
...报,颇具吸引力,去年度公司派息比率为47.8%,另外由于管理层预计今年与HIBOR挂钩的港元借款比例将下降,人民币借款比例相应上升,预期融资成本将随之下降。报告提到,公司上月底公布业绩,当中去年下半年业绩表现超出...……更多
高盛:维持太古A“买入”评级 目标价78港元
...在新加坡、印尼、菲律宾寻找并购机会。报告中称,公司管理层对他们的2023年财务状况满意,并将大约一半的份额经常性利润分配股息,同时继续进行60亿港元回购,高盛调升太古2024年核心净利2%至106亿元。高盛认为,太古A价...……更多
瑞银:升微博-SW(09898)评级
...博上季营收和营运利润符合预期,但经调整纯利符预期。管理层指引今年下半年业务优于上半年,因今年上半年在去年初重新开放下带来较高基数。瑞银预计,微博今年首季收入将同比下降2%,第二季度将同比增长1%,第三季和...……更多
蓝月亮巨压:被高盛、中金下调目标价,市场下沉策略能否奏效?
...将蓝月亮在2023年至2026年每股盈测下调1%至4.8%,同时将其目标价由4.34港元下调至3.76港元,并维持其评级为中性。中金公司表示,考虑到KA和经销渠道有所承压,及公司计提金融资产减值亏损拨备,下调2023和2024年EPS预测9%和7%至0.1...……更多
中金:维持申洲国际“跑赢行业”评级 目标价降至81.77港元
...。短期看申洲国内及海外工厂产能利用率均恢复至100%,管理层表示今年以来接单情况较为良好,并预计2024年员工人数及效率均有较大增长机会。中金主要观点如下:欧美、运动下滑拖累公司收入,国内品牌占比继续提升。2023年...……更多
小摩:维持恒生银行(00011)“中性”评级
...023年总派息率为73%(2022财政年度重述后为74%)。报告中称,管理层认为,由于2023年下半年利率上升,而美国联储局将在2024年下半年开始适度减息,故称恒生2024财年净息差(NIM)/净利息收入(NII)可能较去年同期上升;该行指恒生成本收...……更多
国泰君安:予名创优品“增持”评级 目标价60.3港元
...放,海外加速拓店叠加IP策略推进发力,成长空间可期,目标价60.3港元。公司财年结算日由6月30日更改为12月31日,新增预计2024-26年营收分为173.56/209.80/251.01亿元,经调整净利润28.69/34.57/41.36亿元。2023Q4受益国内复苏、海外拓店IP...……更多
理想“大涨”、蔚来“降级”,李斌:“我现金挺惨的”
...大通在下调蔚来汽车美股目标价时,特别提到了蔚来汽车管理层曾强调公司不愿意牺牲利润来提高销售量。而李斌也曾表示,蔚来纯电车的毛利比较低。在业内人士看来,蔚来汽车受制于成本限制,很难跟上开年以来的新一轮“...……更多
花旗:维持置富产业信托(00778)“买入”评级
...布研究报告称,维持置富产业信托(00778)“买入”评级,目标价由6.05港元下调5.5%至5.72港元。花旗预计,置富产业在2025年10月前无债务再融资需求,已有62%的利息成本得到对冲,预计在HIBOR已见顶的情况下,未来利息支出将保持稳...……更多
清仓富国买入花旗究竟为何?入股两年,花旗大幅收缩,巴菲特才是“幕后操盘手”?
...点,旨在提高效率和盈利能力:包括简化银行业务、削减管理层和关闭一些海外业务单位等。在一系列重组措施后,花旗取得了一些进展,虽然市场并不完全买帐——他们不相信Fraser能够力挽狂澜。但Fraser的举动引起了巴菲特的...……更多
蒙牛多面围城:双千亿目标失败总裁换人,净利润下滑远低市场预期
...为消费者和股东创造更多的价值,实现高质量发展。蒙牛管理层会更加注重现金流的提升和对股东的回报。”净利润低于市场预期,销售费用双位数增长不过,沈萌则认为蒙牛当前所面临的行业竞争态势压力不小。他谈及,一方...……更多
港交所将于本月底公布去年业绩 大行更新评级及目标价
...8.51元,同比升19.2%。港交所早前公布鉴于欧冠升决定加快管理层的接班进程,董事会确认任命陈翊庭为行政总裁,自3月1日起生效,市场将关注公司管理层对今年营运及策略指引。 ……更多
里昂:下调中国民航信息网络评级至“跑输大市”
...“跑输大市”,认为投资者对疲弱的业绩感到失望,并对管理层信心减弱,目标价从18.8港元下调至8.4港元。该行表示,公司去年初步净利润预告令人失望,成本上升是主要被批评位。另预计公司今年的销售额将相当接近民航总...……更多
美银证券:重申中国石油化工“买入”评级
...中国石油(9.250, 0.08, 0.87%)化工(00386)“买入”评级,指管理层注重投资者回报,有稳定而高水平的派息政策。考虑近期国企获估值重评,予其H股目标价由5港元升至5.2港元。该行参加中国石油化工业绩发布会,管理层预计,2024...……更多
交银国际:维持九毛九“买入”评级 目标价降至9.9港元
...平均售价和利润率的影响,因此将2023-25年EPS下调18%-28%,目标价由20.5港元下调至9.9港元,将于3月22日盘后发布2023年业绩。由于市场对餐饮行业的情绪偏软,导致市盈率压缩,九毛九股价在年初至今表现不佳(-15.7%,恒生指数-3.8%...……更多
药明生物数亿美元利空再遭机构下调预期,毛利率净利率连年不佳
...出,药明生物于周一召开电话会议,透露业务最新消息,管理层更新对2023至2025年的指引,预期今年非新冠项目收入增长36%,经调整净利润呈个位数下跌;明年收入及经调整净利润均呈双位数增长,而2025年均增长30%。然而,...……更多
瑞银:予中国铁塔“中性”评级 目标价降至1.01港元
...去年第四季盈利大致符合预期,资本开支高于预期,公司管理层今年业务指引对比去年整体稳定,包括中单位数收入增长、资本开支稳定及派息政策,自由现金流仍为投资者焦点,管理层有信心将在今年恢复正常水平。报告提到...……更多
大摩:维持绿城管理控股“增持”评级 目标价升至7.83港元
...订单呈良好势头,同比升21%至104亿元人民币。该行认为,管理层指引在2024年至26年盈利复合增长率达25%以上及派息率逾80%等,属于十分进取目标。 ……更多
高盛:维持创科实业“买入”评级
...测微调,调升3%至调低3%,以反映毛利率扩张速度较低。管理层料2024年消费者DIY产品受到负面影响相对较小。 ……更多
大摩:予威高股份(01066)“与大市同步”评级
...调3%、6%和9%,未来三年同比增长预测分别为6%、5%和5%,与管理层指引一致。在毛利率基本稳定和营运效率提高的情况下,该行预计未来三年的每股盈利同比增长9%,较之前预测下调11%。目标价相应由7.5港元降至6.6港元,评级“与...……更多
瑞银:维持新奥能源“中性”评级 目标价上调至71港元
..., -0.74%)(600803.SH)在上下游业务的业务竞争,预期近期的管理层变动将有助于重构两家公司之间的战略协同及发展目标,向市场发出更明确讯号,认为相关人员变动对影响正面。维持新奥能源“中性”评级,目标价从53港元上调...……更多
富瑞:予佐丹奴国际(00709)“买入”评级 目标价3.6港
...,目标价3.6港元。周大福(12.08, -0.08, -0.66%)控股与佐丹奴管理层会在股东特别大会举行前,各自向股东介绍业务计划。该行认为,周大福控股作为佐丹奴最大股东,愿意通过任命曾在Adidas工作逾16年的ColinCurrie为新行政总裁,来更...……更多
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