295张！2023年86家券商“吃”罚单，有券商被点名14次

NO.1 295张！2023年86家券商“吃”罚单，有券商被点名14次

2023年，券商行业整体呈现强监管态势，中国证监会、各地证监局以及上交所、深交所累计对86家券商下发共计295张罚单或监管警示。截至2023年12月末，“一哥”中信证券及其旗下营业部以14张罚单或监管警示，成为2023年被点名最多的券商。具体来看，中信证券在投行业务、网络安全、财务顾问等业务上均存在违规问题。同期，麦高证券因涉及债券交易业务重大风险等多项违规，在2023年初连收辽宁证监局10张罚单。处罚内容方面，券商在投行、研报、基金销售业务上屡踩红线，相关罚单及监管警示接踵而至。

点评：2023年罚单密度整体上超过以往，反映了监管部门对于券商合规经营和风险防范的高要求。券商在投行、研报、基金销售等业务上的违规行为，不仅损害了自身的信誉和利益，也影响了市场的秩序和稳定。希望券商能够从中吸取教训，加强内部管理和制度建设，在各项业务开展中需把合规放在首要地位，这样才能真正起到“看门人”的作用。

NO.2 2023年券商发债超1.5万亿元，9家发行规模超500亿

新年初始，又有券商百亿规模债券获批。1月2日，国联证券发布公告表示，证监会同意国联证券向专业投资者公开发行面值总额不超过180亿元公司债券的注册申请。据了解，2023年伴随着券商扩大业务规模以及流动资金需求增加，叠加股权融资趋缓，券商发债量有所提升。Wind数据统计，2023年共计73家券商发行债券规模超1.5万亿元，同比增长34%。其中9家券商发债规模超500亿元，中信证券发债超1000亿元。

点评：券商发债规模的增长，一方面反映了券商对于资本市场的信心和对于业务拓展的需求；另一方面，在IPO和再融资节奏放缓的背景下，有效地补足各项业务创新发展的资金需求。券商债券的发行成本相对较低，有利于券商降低财务杠杆，提高资本充足率，增强风险抵御能力。

NO.3 又有券商因网络安全被监管点名，委托单延迟报送

券商因网络安全问题被点名，在2023年以来时常发生。就在1月3日，深圳证监局最新发布的《证券期货机构监管通讯》中，再度点名了辖区内的两家券商，这也是2024年开局以来，首次券商因网络安全问题被点名。一是近期某券商发生网络安全事件，公司技术部门应急处置后认为处置速度快、造成影响小，不构成网络安全事件，未履行报告义务。经深圳证监局复查，该事件造成12名客户的17笔交易委托单出现延迟报送，最长延迟时间超过4分钟，属于网络安全事件。二是某券商核心交易系统容量评估不到位，向北交所申请的报盘网关流速容量不足，导致北交所交易流量突增时报盘拥堵，部分客户报盘及撤单延迟。上述事项反映出公司网络安全应急处置和信息系统管理存在薄弱环节。

点评：网络安全是券商业务的重要基础，也是保障客户权益的关键环节。券商因网络安全问题被监管点名，不仅影响公司的声誉和信誉，也可能导致客户的损失和投诉。券商应该加强网络安全的建设和管理，提高应急处置的能力和效率，及时向监管部门和客户报告和说明情况，消除隐患和风险。

NO.4 杭州一私募实行四天工作制

杭州天使湾投资管理股份有限公司发布一则“关于实施四天工作制的通知”，迅速引发市场关注。通知称，为增进员工福利，于2024年1月1日开始执行每周四天工作制，即周一至周四正常上班，周五至周日为休息日。另外，凡是周五当日的任何休闲活动(三人及以上成队)，公司给予每人200元补贴。一位天使湾创投员工向记者确认了这一消息，据了解，去年天使湾创投已经实行每周一天居家办公，今年开始实行每周四天工作制。公开资料显示，天使湾创投是浙江最早的天使投资基金之一，目前管理规模在10亿元左右。

点评：杭州一私募实行四天工作制，是一种创新的人力资源管理方式，旨在提高员工的工作效率和满意度，同时也体现了公司的人文关怀和企业文化。这一做法可能会对私募行业产生示范效应，吸引更多的优秀人才。当然，这种做法也需要考虑市场的变化和客户的需求。

NO.5 东方财富：已累计回购3352.58万股股份，耗资5.12亿元

东方财富1月3日公告称，截至2023年12月31日，该公司通过回购专用证券账户以集中竞价交易方式累计回购公司股份数量为3352.58万股，占公司总股本的0.21%，最高成交价为15.86元/股，最低成交价为14.47元/股，已使用资金总额为5.12亿元。根据此前公告，东方财富拟使用自有资金以集中竞价交易方式回购公司股份，用于员工持股计划或股权激励计划。此次回购股份的资金总额不低于5亿元，不超过10亿元，回购价格不超过22元/股。

点评：东方财富耗费超5亿元回购，是基于对公司未来发展前景的信心及对公司长期价值的认可，同时也为员工持股计划或股权激励计划提供了股份来源，这一举措有利于激发员工的积极性和创造力。此外，东方财富回购额已超计划最低额，后续是否还会持续回购值得市场关注。