支付行业发展按下“加速键”

本文转自：人民邮电报

第三方支付价值日益凸显数字支付引领媒介创新

支付行业发展按下“加速键”

全球范围内的社会数字化转型大潮与新冠疫情影响的叠加，让支付行业的发展在过去一段时间里按下“加速键”。近十年，基于智能手机应用的不断突破创新，以智能终端和移动网络为基础的第三方支付业务蓬勃发展，扫码支付的广泛普及打通线下线上支付的壁垒，线上保险、信贷、证券等金融业务发展加快，移动支付爆发式增长。面向新时代，以数字人民币为代表的数字支付正在引领新一波支付方式与媒介的创新，为支付行业带来更广阔的发展空间。

乘数字化东风第三方支付加快发展

近年来，第三方支付不仅渗透到C端用户生活的方方面面，同时也已深入B端各产业全价值链。基于云计算、大数据、人工智能、物联网等技术积累，以第三方支付为切入点的金融科技创新爆发出强大的生命力。第三方研究机构艾瑞咨询发布的《2022年中国第三方支付行业研究报告》认为，随着监管框架明晰，第三方支付的稳定发展环境正被加速构建。艾瑞咨询认为，回顾近两年第三方支付相关监管举措，可以发现监管针对支付价值链上的不同角色提出了细化的针对性要求：对于收单侧支付机构强化对支付受理终端和特约商户的管理；对于账户侧支付机构更强调备付金的存管、划转、监督原则，对于其中具备联营公司的支付机构更强调支付机构独立性、公平竞争的要求。同时，监管层面更加注重不同监管部门间的协同，对个人信息保护和数据安全管理更加重视。整体而言，第三方支付领域的监管要求不断趋严趋细，在认可第三方支付业务价值的同时为其健康发展提供稳定的环境。

在监管趋于细化、稳定的同时，科技发展与社会数字化步伐的加快成为第三方支付发展的关键驱动因素。2022年，我国通信业全力推进网络强国和数字中国建设，着力深化数字经济与实体经济融合，5G、千兆光网等新型信息基础设施建设取得新进展，各项应用普及全面加速，为打造数字经济新优势、增强经济发展新动能提供有力支撑。工业和信息化部数据显示，截至2022年底，全国移动通信基站总数达1083万，全年净增87万个。其中5G基站为231.2万个，全年新建5G基站88.7万个，占移动基站总数的21.3%。

得益于数字基础设施的不断完善，第三方支付有了发展沃土。招商证券分析指出，智能设备和数字钱包应用的普及为C端发展奠定基础，而电子商务引领了线上支付的兴起与蓬勃发展，POS机、二维码支付等形式成功引领大批B端商户“触网”。

目前在C端，发展出支付宝、微信支付、和包、美团、京东支付、壹钱包、翼支付、沃支付等账户侧支付机构；在B端，发展出易宝支付、随行付、拉卡拉、银联商务等收单侧支付机构，以及收钱吧、哆啦宝、付呗等收单外包机构；跨境支付机构则有ping-pong、LianLian Pay、WorldFirst等。

支付媒介加速创新数字货币方兴未艾

时下，支付方式和媒介的创新正为支付行业带来重大发展机遇，数字化、智能化浪潮已来。自1993年银行卡问世到新型第三方支付机构初步成型，再到智能终端带来的“扫码支付时代”，支付方式和媒介的创新总能带给支付行业乃至全社会以翻天覆地般的变化。特别是中央银行数字货币（CBDC）（以下简称“央行数字货币”）的兴起，为支付行业的未来铺设了一条高速公路。

国际清算银行2022年5月调研显示，全球90%的央行正积极探索央行数字货币。目前已有10个国家推出央行数字货币，包括尼日利亚、巴哈马、牙买加等，还有15个国家正在进行不同程度的试点。

中国证监会科技监管局局长姚前认为，对于我国央行数字货币而言，欧美日等全球主流央行对央行数字货币的态度正从审慎保守转向积极进取，给我国未来央行数字货币发展提供了大量参考依据。数字美元、数字欧元、数字日元等全球主流货币的入局，势必将大大加速全球央行数字货币的研发，央行数字货币时代将不再遥远。在技术路线上，各国央行均采取包容开放的思路，不拘泥于某一预设路线，且高度关注分布式账本技术以及加密货币的潜力。技术模式可以是集中的，也可以是分布式的，可以基于账户，亦可以基于代币，可以直接运营，亦可以双层运营。

知名第三方机构波士顿咨询认为：当前，全球主要国家和地区的央行越来越看好法定数字货币的前景，“关键市场已经不是会不会推出央行数字货币的问题，而是什么时候推出的问题”。借助数字货币可以近乎实时地调节货币供应，从而加强货币政策的时效性和针对性。不过波士顿咨询也强调，这些新兴支付工具和系统可能会导致市场格局分化，复杂性加剧，对此，金融机构应“严阵以待”。

当前，全球面临广泛的经济下行压力，我国也正处在全社会数字化转型的关键窗口期。波士顿咨询认为，面对扩张性货币政策、地缘政治冲突、供应链震荡三重冲击，叠加高通胀、能源成本攀升的全球宏观经济环境，支付行业依旧韧性十足。根据预测，2026年前全球支付收入将以8.3%的年均复合增长率扶摇直上。特别是现金向非现金的转变持续深化，电子商务发展势头不减，支付环节日益融入个人生活与企业发展，三方面力量将不断推动支付行业发展。预计2021年至2026年，线上无卡消费有望实现11%的年均复合增长率。着眼未来，作为触及几乎所有人日常生活的重要行业、关键赛道，支付行业会在科技创新与支付媒介变革驱动下，逐渐形成支付文化的变向，并形成新一轮的发展热潮。