玻纤头部企业国际复材上市大涨 战略配售投资者浮盈149%

玻璃纤维头部企业登陆A股，今年渝企上市画上圆满句号。

12月26日，重庆国际复合材料股份有限公司（国际复材301526）在深圳证券交易所创业板上市，国际复材董事长张文学等现场敲响了上市的宝钟。

当天，国际复材报收6.62元，涨148.87%，总市值249.63亿元。

上游新闻记者获悉，国际复材为重庆市大渡口区企业，今年重庆第9家新股，至此，重庆今年新增10家上市公司（包括迁移地址的惠程科技）。

未来将向新型复合材料领域拓展

当天，国际复材开盘价8.14元，盘中触及8.35元的高点，最终报收6.62元，较发行价2.66元/股，大涨148.87%，滚动市盈率41.38，总市值249.63亿元。

全天换手率71.62%,成交391.08万手，成交金额 28.54亿元。

国际复材党委副书记、副董事长、总经理李红宾表示，未来公司将继续秉承“产业精耕化、制造精良化、市场精准化、管理精细化”的发展战略，进一步完善供应链，保障原料可靠供应和质量的稳定性；强化生产链，实现生产规模与产品结构的科学合理配置，提升产品市场竞争力，加快产品结构调整；延长产品链，积极向新型复合材料领域拓展，提升产品附加值。

实际控制人为云南省国资委

招股书显示，国际复材成立于1991年8月27日，注册地位于重庆市大渡口区，法定代表人为张文学，控股股东为云天化集团，实际控制人为云南省国资委。国际复材系致力于玻璃纤维及其制品研发、生产、销售的高新技术企业。

资料显示，国内企业中国巨石（600176.SH）、泰山玻纤（系深市主板中材科技全资子公司）、国际复材的玻璃纤维合计产能占全球产能的44% 。国内玻纤企业中，2022年，中国巨石、泰山玻纤、国际复材合计产能约占全国产能的63% 。

国际复材拥有年产能粗纱91万吨、粗纱制品26.5万吨、细纱7.6万吨、细纱制品20.8万吨，在全球位列第四，国内位列第三。国际复材掌握了玻纤生产全流程工艺技术，产品种类丰富，同时深耕优势细分行业和重点增量市场。

公司掌握了池窑设计、节能燃烧、玻璃配方与纤维成型、铂金材料改性与漏板设计加工、浸润剂关键原料与表面处理、高性能织物设计及织造等玻纤生产全流程工艺技术，成为行业中量产玻璃纤维品种及规格最多的公司之一。

2023年1至6月份，国际复材的营业收入构成为：粗纱占比54.85%，粗纱制品占比28.34%，细纱制品占比7.67%，细纱占比5.97%，其他占比1.74%。

6家战略配售投资者浮盈149%

据了解，国际复材2020-2022年，公司研发费用投入分别为 2.03亿元、2.59亿元、2.93亿元，年均复合增长率20.07% ；营业收入分别为69.12亿元、83.00亿元、78.94亿元，年均复合增长率6.87% ；扣非后归母净利润分别为2.40亿元、10.82亿元、9.82亿元，年均复合增长率102.45% 。

此次，国际复材在深交所创业板首次公开发行7亿股新股，约占发行后总股本的18.56% ，发行价2.66元/股，对应的公司2022年扣非前后孰低归母净利润摊薄后市盈率为10.21倍，低于中证指数发布的同行业最近一个月静态平均市盈率16.10倍，亦低于同行业上市公司2022年扣非前后孰低归母净利润的平均静态市盈率10.24倍。

募集资金为18.62亿元，投向年产15万吨ECT玻璃纤维智能制造生产线项目、F10B年产15万吨高性能玻纤生产线冷修技改项目、高性能电子级玻璃纤维产品改造升级技术改造项目以及补充流动资金。

国际复材本次发行参与战略配售的投资者有6家，均为与国际复材经营业务具有战略合作关系或长期合作愿景的大型企业或其下属企业，最终战略配售数量为 1.17142853亿股，约占本次发行数量的 16.73%，包括重庆渝富资本运营集团有限公司（3759.3984万股 ）、云南交投私募股权投资基金管理有限公司（3759.3984万股 ）等，按照最新股价，浮盈148.87%。

从申报到上市历时两年半

上游新闻记者获悉，本次国际复材上市，开源证券和中金公司分别为担任保荐机构（主承销商）和联席主承销商。

发行人律师为北京市通商律师事务所，审计、验资复核机构为天健会计师事务所（特殊普通合伙），评估机构为北京中同华资产评估有限公司。

上游新闻记者获悉，国际复材于2021年申报创业板上市，当年6月30日获得深交所受理。

去年9月21日，深交所上市委召开2022年第67次上市委员会审议会议，审议通过了国际复材IPO的申请，认为符合发行条件、上市条件和信息披露要求。

今年8月23日，中国证监会发文，同意国际复材首次公开发行股票的注册申请。

国际复材12月7日启动招股，12月15日申购，如今成功上市。

上游新闻记者 刘勇 实习生 杨鸿滟

编辑：李周芳责编：蒋艳,周尚斗审核：冯飞