代开不实收入证明、违规揽客，多家券商分支机构被罚

代客炒股、代开不实收入证明、非营销岗揽客，券商分支机构违规操作花样百出。近日，国信证券（002736.SZ）从业人员、开源证券分公司因这些违规操作相继收到监管罚单。

根据新疆证监局3月17日披露，国信证券某员工在新疆分公司从业期间，存在操作他人证券账户的行为，被出具警示函。

上周，因存在多名员工主动为投资者代开不实收入证明用于合格投资者认定、存在向非营销岗下达营销任务等行为，开源证券大连分公司被大连证监局暂停办理需要合格投资者认定相关业务6个月，两名相关人员被出具警示函。

今年以来，已有不少券商分支机构遭监管“点名”。据第一财经不完全统计，截至3月18日，包括开源证券、平安证券、国盛证券等10家券商分公司或营业部均收到过监管罚单。

10家券商分支机构违规被罚

据同花顺统计，截至3月18日，仅证监系统今年针对券商开出的罚单就有31张，其中有10张涉及券商分公司或营业部，占比超过三成。

其中，开源证券大连分公司收到了年内券业首张“资格罚”。据大连证监局3月14日披露，开源证券大连分公司存在以下多项违规事项：

一是分公司多名员工不区分客户实质是否满足合格投资者条件，一段时间内主动为多名投资者代开虚假收入证明用于合格投资者认定。二是分公司对于合格投资者认定事项未尽管理职责，多名员工在投资者开具收入证明过程中存在不当行为，致使用于合格投资者认定的多份材料不实；分公司亦未发现个别合格投资者投资经验证明材料存在明显错误。三是分公司存在向非营销岗下达营销任务、合规岗招揽客户的行为。

大连证监局表示，上述行为反映开源证券大连分公司内部控制不完善、存在较大风险隐患。责令其限期改正，并对其分公司采取暂停办理需要合格投资者认定相关业务6个月的监督管理措施。同时，公司负责人李洋、从业人员夏兰艳被出具警示函。

此前，还有申港证券、平安证券、万和证券3家券商分公司以及银泰证券、渤海证券、中天证券等6家券商营业部因存在违规展业情况，被各地监管局出具警示函或责令改正。

投资者适当性管理、营销宣传不当频现

从违规内容来看，开源证券存在的上述投资者适当性管理、营销管理不当也是多家券商分支机构存在的共性问题。

投资者适当性管理方面，申港证券陕西分公司在办理新三板开户业务时未勤勉尽责、审慎核查投资者提供的相关材料；平安证券浙江分公司个别从业人员在从业期间，存在违规向客户提供开通创业板交易权限的知识测评答案，在投资顾问服务协议已到期的情况下向客户提供投资建议的情形；中天证券朝阳友谊大街证券营业部存在未告知投资者适当性不匹配的情况。

违规营销方面，国盛证券景德镇广场南路证券营业部存在向非营销岗人员下达营销任务，以及向无基金从业资格人员下达基金销售任务等情形；银泰证券唐山西山道证券营业部存在营销、合规风控与账户业务办理等不相容岗位部分职责未实现有效分离。

此外，华龙证券重庆永川人民大道证券营业部存在向客户赠送实物礼品、无基金从业资格的人员销售基金、私设账外账、委托银行工作人员进行客户招揽、合规和账户业务办理岗员工参与客户营销的问题。

还有部分券商存在从业人员管理不当问题，比如华安证券合肥高新区证券营业部未采取有效措施严格规范员工执业行为，存在营业部员工长期使用办公场所电脑进行代客理财下单操作的情况；万和证券安徽分公司企业微信管理不当，部分外部人员被认证为分公司员工并建群荐股，反映该分公司合规管理覆盖不到位。

违规操作存潜在风险

在业内人士看来，上述券商分支机构违规行为屡禁不止，是从业人员面对业绩考核压力忽视合规要求以及分支机构合规意识淡薄等所致。

“目前券商经纪业务竞争激烈，部分分公司或营业部从业人员为了完成业绩，可能会忽视合规要求，采用一些违规手段招揽客户。”一名资深券商营业部人士对第一财经表示，比如通过向客户承诺收益来达成有效客户、有效资产等业绩指标。

上述人士称，部分券商分公司的内控要求浮于形式，从业人员合规意识淡薄，存在侥幸心理等也是违规行为频现的原因。比如，部分券商分公司为了完成业绩考核要求，往往会对从业人员的违规操作“睁一只眼闭一只眼”，存在侥幸心理。

而券商从业人员代客操作、违反投资者适当性管理等违规操作，在触及监管“红线”的同时，也存在一定诉讼风险。近年来，投资者与券商营业部因违规操作产生的诉讼纠纷时有发生。

对于投资者而言，也需提高合规意识，警惕违规操作带来的投资风险。德恒上海律师事务所合伙人陈波对第一财经表示，如因券商从业人员违反投资者适当性管理、代客炒股、提供风险测试答案等违规行为，导致投资者出现投资亏损，券商及相关从业人员需承担一定赔偿责任，具体责任划分还要看投资者是否存在主观过错。

陈波表示，从过往案例来看，如投资者在不知情的情况下账户被违规操作，导致账户亏损，券商及相关工作人员需承担全责；如投资者明知券商工作人员属于违规操作，仍委托对方提供投资服务，则投资者自身也需承担一定责任。