莫开伟：“金融茶”事件，敲响防范非法集资警钟

本文转自：环球时报

近日，广州芳村爆出“金融茶”事件。据报道，泛茶控股（广州）有限公司已对外发布清产核资、预备重组的公告。

“金融茶”一般指以普洱茶为介质、将其视作金融商品的类金融模式炒作。推销者会宣称这类茶叶产品“具有理财价值”，而购买者并不会接触到真正的茶叶。纵观事件全过程，“金融茶”的本质类似于非法高息集资，是一种由发行公司向投资人承诺高回报率、高价回购、时间越长回报率越高的“投资品”。一件普洱茶饼的价格动辄被炒至几万元甚至十几万元，购买“金融茶”成了非法高息集资的“击鼓传花”游戏。每当“游戏”进行一定阶段，发行商收手上岸、“金融茶”价格暴跌后，投资者无法收回投资，这一“游戏”才告崩盘。

值得注意的是，作为全国规模最大的茶叶集散地之一，2023年，广州芳村茶叶市场就被爆出过类似的“昌世茶资金链断裂事件”，涉案金额超过2亿元。而在此次泛茶“金融茶”爆雷前，今年7月芳村所属的广州荔湾区政府就已发布了防范“金融茶”“理财茶”的提示，指出这类行为涉嫌非法集资。“金融茶”爆雷屡禁不止，发行公司作恶固然是首要原因，但投资者面对高回报时警惕性不足、存在侥幸心理的因素也不容忽视。

因而，此次“金融茶”爆雷事件应再次敲响全社会防范非法集资的警钟。而要彻底避免类似事件发生，需要动员起政府各职能部门、行业自律组织、社会民众等各方面力量，采取针对性措施，从根本上筑牢金融安全防线。

第一，持续加大宣传力度，提高全民金融风险防范意识，扎紧防范非法集资的篱笆。考虑到近年来随着宣传力度加大、民众反诈能力提高，非法集资诈骗活动正换上各种新型万变的“马甲”。有关部门一方面应通过各种渠道大力开展宣传活动，消除宣传盲区，力争将非法集资的危害覆盖到所有社区、全体居民。同时可以考虑将各类金融爆雷事件作为蓝本，创作更加生动的反面教材。反诈宣传必须与时俱进，通过剖析新近案例，及时反馈骗局演化动向，从而培育投资者更高的辨别能力。另一方面，对于非法集资高发、频发的区域与群体，有必要“重点盯防”，增强特定群体、特定区域的风险防范意识，打消他们的侥幸心理。部分投资者明知投资可能存在问题，但自以为能够及时脱身，殊不知完全落入非法集资的陷阱。这种赌徒心理往往需要更大的反诈宣传投入，才能得到改善。

第二，加大市场监管力度，使监管与风险提示始终走在前头，夯实遏制非法集资的制度基石。此次地方政府在监管工作方面总体上表现良好，既对茶叶市场价格作了明确规定，也提前对“金融茶”“理财茶”进行了风险提示，可惜结果依然令人遗憾。这也对有关部门的监管工作提出了更高要求，监管部门应争取在更早阶段、以更大力度采取监管措施或发布风险提示。此外，政府市场监管部门应继续加大市场整治力度，充分调动、发挥行业自律组织作用，完善社会立体监管和预警体系，形成社会监管合力、掌握市场动态，对茶叶市场以及其他投资品市场保持较高监督与整治力度。只有将相关监管措施或风险提示落到实处、产生成效，才能将类似事件扼杀在萌芽阶段，给广大投资者创造出一个安全、稳定的良好金融环境。

第三，加大打击力度，提高违法成本，增强法治震慑力，营造狠抓非法集资氛围。对“金融茶”及类似爆雷事件，有关部门应及时介入，紧盯关联账户，严查违法者资金动向，进一步提高引导取证、证据审查能力，铸牢非法资金转移防火墙，尽快采取措施切实保护投资人利益，避免事态进一步恶化；同时，对涉嫌非法集资的责任人从严采取惩处措施，除冻结其资产以清偿投资者资金、减少投资者损失之外，严肃追究其刑事责任，增强打击非法集资的社会震慑力，达到惩前毖后的目的。（作者是中国地方金融研究院研究员）