龙创设计前五大供应商过半已是关联方或参股企业

正谋求创业板IPO的独立汽车设计企业上海龙创汽车设计股份有限公司(以下简称“龙创设计”)，已经接受了两轮问询，本报此前报道，深交所关注到涉及创寿投资等6个机构股东以及份额持有人相关情况，而创寿投资目前的3名非员工合伙人曾在公司兼职，其中一名曾是公司市场部兼职员工，公司为何会使用兼职员工担任市场部专员以及接受兼职员工间接入股公司，引人关注。

龙创设计前五大供应商变化较大等相关情形也为深交所所关注，而《大众证券报》记者注意到，公司2023年前五大供应商中3家为公司关联方或参股企业，向这3家供应商采购金额是同期前五大供应商采购金额的三分之二，对比历次招股书披露的2020年以来主要供应商情况来看，2023年出现前五大供应商向公司关联方或参股企业即公司利益相关方集中的迹象。此外，一家企业成立次年即成为龙创设计大供应商，又在今年2月注销。龙创设计还有两家大供应商之间渊源颇深，其中一家目前被限高。

3家关联方或参股企业成前五大供应商

由于涉及业务、业绩的真实性、独立性和持续性、稳定性，以及容易存在利益输送，大客户、大供应商历来是监管机构对拟上市企业重点关注的方向之一。

龙创设计今年8月披露的最新招股书(以下未说明的均为最新招股书，简称“招股书”)显示，2021—2023年，公司对前五大供应商的采购金额占总采购金额的比例分别为28.20%、24.36%和22.94%，公司表示“不存在向单个供应商的采购比例超过总额的50%或严重依赖少数供应商的情况”。

值得注意的是，2021—2023年，龙创设计前五大供应商中，除了深圳市伟创高科电子有限公司、好灵工科技有限责任公司和顶层设计等3家出现过两次，其余则“昙花一现”或为新晋。

其中，深圳市伟创高科电子有限公司为公司2021年第三大供应商、2022年第四大供应商，好灵工科技有限责任公司是公司2022年第三大供应商、2023年第五大供应商，顶层设计则在2022年、2023年均稳居公司第一大供应商。

梳理公司过往招股书显示的2020年前五大供应商可见，当年5家大供应商中，向公司供货金额536.46万元的第一大供应商深圳市汇业电子有限公司(以下简称“深圳汇业”)，在2021年以1163.15万元继续成为第一大供应商后，2022年从前五大供应商名单中消失，其余4家之后也不在主要供应商名单中(见图一)。

图一：龙创设计2023年招股书2020年主要供应商截图

值得一提的是，龙创设计2023年前五大供应商中，顶层设计、渤元科技、上海普法芬等3家都是公司关联方或参股企业，3家企业合计采购占比超过15%，而当年公司向前五大供应商采购金额占比不到23%(见图二)。2022年，公司前五大供应商中，顶层设计为关联方，2020—2021年前五大供应商中无公司关联方或参股企业。以此来看，龙创设计2023年前五大供应商出现向公司关联方或参股企业集中的迹象。

图二：龙创设计最新招股书主要供应商截图

龙创设计披露，顶层设计持有公司合营企业顶创汽车50%的股权，渤元科技为公司持股22.50%的联营企业，公司董事、董秘、财务负责人杨虹任渤元科技董事，公司还持有上海普法芬2.77%股权。

龙创设计2015年起挂牌新三板，其2015年至2019年年报披露的前五大供应商中，只出现过一家公司关联方或参股企业，而多家供应商身影出现了2—3次。例如，昆山适途模型科技有限公司在2016年、2017年、2019年均为公司前五大供应商。

成立次年企业跻身大供应商后又注销

根据龙创设计今年1月披露的对第一轮问询回复，深交所关注到了龙创设计2020年至2022年的供应商相关情况，指出公司对外采购主要为技术服务、材料及零部件、模型模具、滑板车部件等，其中技术服务采购占比最高且报告期内快速增长，各期技术服务采购金额分别为2502.13万元、7893.91万元、13418.27万元。此外，公司供应商集中度较低，各期前五大供应商采购金额占比分别为28.40%、28.20%和24.36%，报告期内前五大供应商变化较大。还有，公司主要供应商中，顶层设计持有合营企业顶创汽车50%的股权，天津骏峰鹏程技术检测有限公司系发行人控股子公司江西创程的少数股东。

深交所继而要求公司针对前五大供应商变化较大等五方面情形进行说明，龙创设计对此进行了详细回复。譬如对于主要供应商变化较大，公司称：“汽车设计相关业务主要供应商变动主要受项目阶段需求、业务承接方式、客户指定、供应商资质变动、客户合格供应商选择等因素影响。电动滑板车主要供应商变动主要原因为供应商自身业务调整、产品需求变化及采购金额变化等。2023年1—6 月，随着发行人电动滑板车业务规模下降，电动滑板车部件采购减少，相关供应商不在前五大供应商范围内。”

通过对比同行业可比公司阿尔特、埃维股份，龙创设计表示其主要供应商变动符合行业特征。

值得一提的是，龙创设计的2021年第五大供应商湖北薪易捷信息技术有限公司在2024年2月已注销，这家企业成立时间也不长，其于2020年5月28日成立，成立次年公司便向其采购了672.79万元。

通过企查查查询的工商信息显示，湖北薪易捷信息技术有限公司的法定代表人、执行董事、经理夏宗美，还是2021年6月29日成立的湖北薪易捷人力资源有限公司法定代表人、执行董事、经理。

龙创设计在对第一轮问询的回复中称，湖北薪易捷信息技术有限公司与好灵工科技有限责任公司都是规模较大的灵活用工平台，公司向其采购的技术服务符合其灵活用工平台职能，且公司向其采购金额占其营业收入的比例较低，相关交易具有合理性。

公司表示：“基于技术咨询采购的便利性与合规性，发行人扩大了通过灵活用工平台技术咨询采购金额，2021年湖北薪易捷信息技术有限公司成为发行人主要供应商。因湖北薪易捷信息技术有限公司的委托代征资质将于2022年到期，为规避其委托代征资质无法续期的风险，且考虑到好灵工科技有限责任公司的大股东为国投人力资源服务有限公司，为降低采购风险，发行人选择与好灵工科技有限责任公司合作，其于2022年成为前五大供应商。”

招股书显示，龙创设计与湖北薪易捷信息技术有限公司的重大采购合同为框架合同，合同执行时间为“2021年8月26日至2022年8月25日(若无异议，有效期自动顺延1年)”，合同已履行完毕，无新增订单。

连续两年位居第一的大供应商被限高

龙创设计在招股书中称，“报告期内，公司主要供应商包括顶层设计、盐城市汇业新能源有限公司(以下简称‘盐城汇业’)、深圳市伟创高科电子有限公司、深圳市银宝山新科技股份有限公司等。”其中，盐城市汇业新能源有限公司是龙创设计2022年第二大供应商，公司向其采购金额为1247.03万元。

公司在对第一轮问询回复中介绍，该企业2019年2月27日成立，合作时间为2021年至今，其是一家集锂离子二次电池组研发、生产和销售于一体的国家高新技术企业，公司2022年向其采购电动滑板车业务的电芯电池模块等相关材料。公司招股书中则称“报告期末至2024年5月31日，盐城市汇业新能源有限公司暂无新增订单”。

盐城汇业与龙创设计另一家大供应商深圳汇业渊源颇深，公司向这两家大供应商都采购滑板车部件。

公司在第一轮问询函回复中表示：“盐城市汇业新能源有限公司为发行人长期合作的深圳市汇业电子有限公司关联公司，因其内部业务调整，发行人2021年末开始从盐城市汇业新能源有限公司采购电动滑板车电池部件，停止了与深圳市汇业电子有限公司的合作。”

深圳汇业是龙创设计2020年和2021年的第一大供应商，公司年报显示深圳汇业2019年已是公司前五大供应商。

连续两年位居龙创设计第一大供应商的深圳汇业，目前被限制高消费。根据浙江省金华市永康市人民法院今年7月中旬颁布的限消令，“中国人寿财产保险股份有限公司永康市支公司申请执行你单位保险人代位求偿纠纷一案，因你单位未按执行通知书指定的期限履行生效法律文书确定的给付义务”，法院按相关法规对深圳汇业采取了限制消费措施。

通过企查查查询到的工商信息显示，深圳汇业曾是盐城汇业的历史控股股东——2021年1月18日，盐城汇业发生投资人变更登记，持股60%的深圳汇业退出。

2024年3月19日，盐城汇业又发生变更登记，持股60%的刘家军退出，原股东刘家龙受让后持股95%，原股东谭鹏程持股5%不变。当日其还缩减注册资本，从2000万元降至500万元。该次变更登记后，该企业股权结构保持至今。事实上，刘家龙也是深圳汇业的历史控股股东。

梳理来看，2018年11月28日至2020年12月30日期间，刘家龙、刘家军、谭鹏程同时为两家企业的全部最终股东，其间，刘家龙是两家企业的实控人。

目前被限高的深圳汇业还有历史被执行信息，2022年9月至2023年12月被法院3次立案执行。

就2023年前五大供应商出现3家公司关联方或参股企业，公司如何看大供应商向关联方或利益相关方集中的变化和趋势等疑问，《大众证券报》记者此前通过电邮致函龙创设计，公司通过电邮回复表示：“公司已在《审核问询函的回复报告》中‘9.关于供应商变动情况和采购价格公允性’部分进行了详尽的说明。”

对于深圳汇业、盐城汇业等相关疑问，龙创设计建议直接联系当事人进行采访求证，由于相关情形并非发生于龙创设计且与公司无直接关联性，无法对公司管理范围及信息披露范围以外的事件进行说明。

对于龙创设计其他情形，本报将继续关注。记者 陈刚