金通灵虚增9亿收入,仅被罚150万;上市14年累计净利1亿

日前，监管层公告，上市公司金通灵通过伪造工程进度等事项，连续财务造假6年。

而早在2023年时，金通灵便发布了一项会计差错更正的公告，其中涉及内容多达11项。从更正内容来看，包括营业收入、建造合同的完工进度存在差错；发放奖金未入账、少计成本等。

此时回看这则公告，更像是金通灵的一次暴雷预警。

从公告数据测算，金通灵6年累计虚增营业收入约9.33亿，虚增利润总额3.15亿。而与此同时，据同花顺数据2017-2022年金通灵的利润总额累计亏约200万。

与财务造假金额相比，金通灵所面临的处罚则显得“微不足道”。据公告，金通灵此次财务造假仅被罚款150万，并给予警告；而实控人季伟则处以200万罚款，并给予警告。

“暴雷”前早有征兆？

日前，中国证监会披露了一则财务造假处罚公告，涉事主体为A股上市公司金通灵。

（图片来源：中国证券监督管理委员会官网）

公告显示，2017年至2022年，金通灵通过调节工程完工进度、提前确认收入、对销售退回不冲减收入等方式，虚增或虚减少营业收入和利润总额。

其中，2017-2022年，金通灵虚增营业收入分别为5.01亿、5.5亿、6893.07万、1530.85万，虚增利润总额分别为1.46亿、1.48亿、7398.71万、4332.73万。

有趣的是，金通灵在虚增收入利润的同时，还不忘适时“调节金额”。据公告，2019年，金通灵虚减营业收入1.97亿，虚减利润总额3852.77万；2020年，金通灵虚减营业收入537.68万，虚增利润总额5730.08万。

如此计算，金通灵6年累计虚增营业收入约9.33亿，虚增利润总额3.15亿。而与此同时，据同花顺数据2017-2022年金通灵的利润总额累计亏约200万。

据同花顺数据，2017年至2022年，金通灵累计实现归母净利润0.32亿，其中2022年亏损高达3.13亿。

（数据来源：同花顺）

业务方面，2010年上市之时，金通灵主要以风机产品为载销售和盈利；自2012年开始，金通灵的财报中开始出现EPC工程承包业务。

从数据来看2017年，金通灵的EPC期末未确认收入较2016年的5.79亿增长了近10倍。

（数据来自：2016-2022年财报）

截至2022年末，金通灵EPC在手订单16个，金额10.57亿。

金通灵自2010年创业板上市至今14年，如此计算金通灵上市的一半时间内财务数据失真。

事实上，去年4月金通灵便发布了《前期重大会计差错更正公告》，公告中金通灵涉及重大差错的更正多达11项，主要包括营业收入、建造合同的完工进度存在差错；发放奖金未入账、少计成本；存在无经济实质的回款；少计存货跌价准备等问题。不过彼时，金通灵只表示前述差错只影响2021年的财务数据。

（图片来源：公告）

在2017年至2022年，金通灵的时任会计师事务所均出具了“无保留意见”的审计报告。

对于金通灵“瞒天过海”的造假行为，北京冠都律师事务所王普杰律师认为“大华会计师事务所作为金通灵财务造假期间的审计机构，在审计工作过程中未勤勉尽责、存在过错或过失，从而导致了审计报告存在虚假。”

实控人接连减持

上市14年，金通灵累计实现归母净利润1.27亿；截至2023年9月30日金通灵归母净利润亏损1.04亿。

事实上，自上市第二年及2012年时，金通灵便由盈转亏，据同花顺数据显示，2012年金通灵归母净利润亏损0.17亿，较2011年的0.6亿同比下滑128.52%。

与此同时，金通灵开始进行研发支出资本化，金通灵首次进行研发支出资本化的时间是在2012年，彼时金通灵研发支出资本化金额为1161.79万，占总研发支出的比重为40.14%。数据显示，近年来金通灵研发支出资本化金额整体呈上升趋势。

（数据来源：金通灵财报）

值得一提的是，在2017年至2022年期间，金通灵的实际控制征兆日渐退居幕后。

2019年，金通灵控股股东、实际控制人季伟、季维东向南通产业控股集团有限公司（下称“南通产控”）转让8405万股的股份，占金通灵总股本的6.83%，每股转让价格4.46元，由此季伟、季维东套现3.75亿。

南通产控进入金通灵之后，季伟、季维东兄弟继续减持，截至2023年6月，季伟、季维东分别减持1259.93万股、2625.95万股，分别套现4420.94万、8973.57万。

此外，季维东曾于2023年6月2日披露了减持计划，拟减持不超过19,730,000股；不过一个月之后，季维东终止了减持计划且并未实际减持。

截至2023年第三季度末，季伟持有金通灵9309.41万股，占总股本比例6.25%；季维东持有金通灵7892.28万股，占总股本比例5.3%。